La migliore formazione in ambito finanziario per il processo decisionale etico propone ai trader un dilemma che non possono risolvere leggendo un documento, per poi chiedere loro di spiegare la propria scelta a qualcuno che la metterà in discussione. Un'esercitazione simulata permette di farlo in modo sicuro: un caso scritto, un piccolo gruppo, una decisione da prendere sotto pressione temporale e un feedback strutturato.
Il Comitato di Basilea per la vigilanza bancaria ha spiegato perché la cultura è importante nel suo Principi di governance aziendale per le banche, rivisto l'8 luglio 2015. La revisione sottolinea l'importanza di una solida cultura del rischio per guidare la gestione del rischio all'interno di una banca. La cultura si manifesta nel comportamento di un trader quando un'operazione è allettante ma un problema rimane irrisolto, e un manuale delle procedure non prevede di simulare quel momento.
Questa guida è destinata ai responsabili della formazione sui rischi e ai responsabili in materia di reati finanziari o conformità che hanno la responsabilità di fornire le risposte. Tratta esclusivamente la progettazione della formazione. Un'esercitazione non può fornire consulenza legale né sostituire una revisione di conformità autorizzata, e un esperto di conformità deve approvare ogni caso prima dell'utilizzo.
I fatti in breve
| La Domanda | Risposta breve |
|---|---|
| Qual è il compito? | Valutare le considerazioni commerciali e di conformità contrastanti, compreso il rischio ESG, e decidere come procedere. |
| Che cosa sono gli esercizi da tavolo? | Un caso di studio basato sulla discussione, in cui un piccolo gruppo elabora una decisione e la spiega. |
| Che punteggio ottieni? | Identificazione degli obblighi e procedura di escalation, non solo la decisione. |
| Chi approva il caso? | Uno specialista in materia di conformità, non il formatore. |
| In diretta o a ritmo personalizzato? | A ritmo personalizzato per quanto riguarda regole e prerequisiti, in diretta o con un facilitatore per la scelta più ambigua. |
| Cosa non si può risolvere con l'allenamento? | Strutture retributive, pressione sugli uffici e procedure di escalation poco chiare. |
| Come fai a sapere che ha funzionato? | Un nuovo caso o un nuovo compito di lavoro supervisionato dopo un periodo di interruzione, valutato in base alla griglia di valutazione. |
1. Descrivi il problema di prestazioni
Iniziate descrivendo cosa deve fare il trader, esprimendolo in un'unica frase guidata da un verbo: "Valutare una transazione proposta in base al suo rendimento commerciale, agli obblighi di conformità dell'azienda e ai suoi impegni ESG, decidere se procedere, sospendere o inoltrare la richiesta e documentare le motivazioni."
Consideriamo la situazione che l'esercizio deve ricreare. Una transazione offre rendimenti interessanti ma presenta un problema di policy irrisolto. Nessuno ha detto al trader di fermarsi, nessuno ha dato l'autorizzazione e il desk vuole una risposta oggi stesso. Questo è uno scenario esemplificativo, non un caso reale di un cliente. Definisce il compito: valutare considerazioni contrastanti con informazioni incomplete, non richiamare alla memoria una regola.
2. Diagnosticare le lacune di apprendimento e di contesto
Prima di iniziare a costruire qualsiasi cosa, confronta il compito con ciò che il tuo attuale addestramento prevede e valuta.
- Quali pratiche adottano oggi i trader? Se la formazione consiste in un modulo di e-learning annuale e un quiz, hanno dimostrato di saper ricordare il codice di condotta. Non si sono esercitati a confrontarlo con un obiettivo. La nostra guida a Trasformare la formazione passiva sulla conformità, basata sul semplice spuntare delle caselle, in una risoluzione di problemi basata su scenari. copre quel turno.
- Qual è il carico cognitivo richiesto? Nella tassonomia rivista di Bloom, applicare una regola a un caso è l'applicazione, mentre giudicare quale considerazione debba prevalere è la valutazione. Un quiz di richiamo mnemonico non può valutare nessuna delle due. Vedi come adattare le attività di apprendimento alla tassonomia di Bloom.
- C'è qualcos'altro, oltre all'abilità, che ostacola il cammino? Innanzitutto, verificate gli incentivi, le procedure di escalation e l'organico. Se un desk viene remunerato solo in base al volume e una pausa comporta una perdita per il trader, un'esercitazione simulata insegnerà ai partecipanti ad accettare la politica e poi a ignorarla.
- L'escalation è sicura? Se i trader temono di essere incolpati per aver sollevato un problema, resteranno in silenzio. Concordate come verrà gestita una segnalazione prima di addestrarvi a farlo.
3. Progettare una preparazione e una pratica mirate
Assegna a ciascuna fase un compito specifico.
Preparazione: verificare i prerequisiti. Una breve analisi autonoma sulle regole e i concetti necessari al caso: la politica di riferimento, gli impegni ESG dell'azienda e la procedura di escalation. Una verifica di richiamo conferma solo i prerequisiti. Non deve essere considerata una capacità.
Esercitazioni pratiche: simulazioni di dilemmi etici. Svolgete il caso in un gruppo da quattro a sei persone, con un facilitatore. Tre esercizi in ordine crescente di difficoltà:
- Indica il conflitto. Prima di qualsiasi discussione, ogni trader annota su una riga ciascuna la motivazione commerciale, la problematica di conformità e la problematica ESG.
- Decidere e difendere. Il gruppo decide se procedere, fare una pausa o intensificare la discussione, dopodiché ogni persona spiega la propria scelta e quali ulteriori informazioni potrebbero modificarla.
- Modifica un dato. Il facilitatore modifica un dettaglio, come lo stato di una controparte o una scadenza, e il gruppo decide di nuovo. Questo permette di verificare se il ragionamento è valido o se solo la prima risposta lo era.
Feedback collegato alle decisioni. "Hai identificato il problema ma non hai specificato a chi lo segnaleresti" è più utile di un punteggio. Indica la decisione, le prove utilizzate o omesse e il criterio approvato.
Intervento in diretta del docente o revisione asincrona? L'apporto in tempo reale è particolarmente utile quando uno specialista della conformità spiega perché una scelta è difendibile o incompleta e quando i trader ascoltano le argomentazioni degli altri. La revisione asincrona è sufficiente per le regole, per verificare le note di escalation scritte rispetto a una legenda e per i tentativi di ripetizione. Una combinazione comune prevede una preparazione autonoma, una sessione di simulazione guidata e infine una riflessione scritta che viene poi esaminata da uno specialista.
4. Analizza un esempio realistico
A scopo illustrativo. Prima dell'utilizzo, uno specialista in materia di conformità dovrebbe convalidare il caso e i criteri di risposta.
Il caso. A un trader viene offerta una posizione consistente in un'emissione obbligazionaria di una società operante in un settore in cui l'azienda si è impegnata a ridurre l'esposizione. Il rendimento è superiore agli obiettivi prefissati. Le informazioni fornite dalla società in merito a un recente incidente ambientale sono incomplete e il trader non è in grado di stabilire se la posizione costituisca una violazione delle politiche interne dell'azienda. Il referente commerciale desidera una risposta entro la fine della giornata lavorativa.
Il compito. L'operatore spiega la decisione, cita le prove pertinenti e indica quali ulteriori informazioni o supporto sono necessari.
Un primo tentativo. "Il rendimento è elevato e non ci sono indicazioni che lo vietino, quindi aprirei una posizione più piccola e la rivaluterei in seguito."
Invia feedback e riprova. Il facilitatore chiede cosa prevede la politica in merito al settore, a chi spetta tale interpretazione e cosa significherebbe "rivederla in seguito" se la posizione è già stata assunta. Il secondo richiede informazioni sugli obblighi connessi e sulla procedura di escalation.
Un tentativo più deciso. "Non posso stabilire se ciò violi le norme di settore e le informazioni sull'incidente sono incomplete. Non mi impegnerei finché il titolare della polizza non avrà confermato. Invierei loro il nome dell'emittente, la durata dell'incidente e la scadenza, e informerei il referente commerciale che ho bisogno di una risposta fino a quando non la riceverò. Se non riceverò risposta entro la chiusura, la posizione rimarrà in sospeso."
Perché ciascuna risposta è difendibile o incompleta. Valutare ciascuna opzione in base ai criteri approvati, non alle preferenze del facilitatore. Il primo tentativo considera l'assenza di un divieto come un'autorizzazione e rimanda la decisione a una revisione successiva. Il tentativo più rigoroso specifica cosa è sconosciuto, chi può risolvere il problema e cosa succede se non ci riesce. Non afferma che l'accordo sia improprio.
5. Valutare le capacità e pianificare il trasferimento
La prova di capacità è una risposta a un nuovo caso che il discente non ha mai visto, valutata in base all'identificazione degli obblighi e all'escalation. Utilizzare una breve rubrica con punteggio da 0 a 2 per criterio, definita con il proprio specialista della conformità. La nostra guida a valutazione del giudizio e della capacità di risoluzione dei problemi nella formazione copre gli ancoraggi e i valutatori di calibrazione.
| Criterio | Prove osservabili |
|---|---|
| Esecuzione dell'attività | Valuta le considerazioni contrastanti e registra l'azione intrapresa e le prove a supporto di essa. |
| Ragionamento | Illustra i vincoli, le alternative e gli elementi incerti, inclusi gli obblighi e la procedura di escalation. |
| Confini | Utilizza procedure approvate e chiede aiuto quando mancano informazioni o l'autorità necessaria. |
Criteri di valutazione: 0 indica assenza o mancanza di supporto, 1 indica parziale con omissioni rilevanti e 2 indica completo e giustificato in base a criteri concordati. Definire separatamente gli errori critici, ad esempio procedere senza segnalare un problema noto relativo alla politica, in modo che un buon punteggio complessivo non possa nasconderne uno. Questa griglia di valutazione è un punto di partenza proposto, non uno standard di preparazione validato.
Monitoraggio sul luogo di lavoro. Dopo un periodo adeguato, presentare un nuovo caso o rivedere un'escalation supervisionata derivante da un'esperienza lavorativa reale. Confrontarla con la situazione di riferimento per quanto riguarda la stessa misura, l'identificazione degli obblighi e l'escalation. Definire in anticipo la popolazione, il denominatore e la tempistica.
Quali prove dimostrerebbero l'efficacia dell'addestramento?
Cerca operatori che, in un caso che non hanno esaminato direttamente, identifichino il conflitto, identifichino l'obbligo applicabile, dichiarino di non essere a conoscenza del problema e scelgano una soluzione. Aggiungi, inoltre, quanto emerge da un'analisi delle loro note di escalation: domande specifiche rivolte a responsabili nominati, anziché una segnalazione generica.
Bisogna fare attenzione ai risultati, come ad esempio il numero di segnalazioni. Una nuova politica, una modifica normativa o un diverso processo di approvazione potrebbero farli variare nello stesso periodo. Un maggior numero di segnalazioni potrebbe indicare una migliore capacità di giudizio o una soglia di tolleranza più bassa, quindi è bene verificare prima di attribuire il merito alla formazione. La cultura del rischio si riflette nei comportamenti nel tempo, quindi è opportuno considerare più di un parametro.
Dove la consegna interattiva aiuta
I formati interattivi sono utili quando ogni trader deve esprimere la propria posizione prima di ascoltare il gruppo. In una sessione dal vivo, un facilitatore può presentare il caso e chiedere a ciascun partecipante di scegliere se procedere, fare una pausa o inoltrare la richiesta privatamente, per poi mostrare la gamma di risposte e discutere il disaccordo. Questo mette in luce quanto le valutazioni individuali differiscano sugli stessi fatti, cosa che una discussione dominata da una o due persone tende a nascondere. Gli stessi casi possono essere gestiti individualmente, al proprio ritmo, come preparazione. AhaSlides Supporta l'apprendimento interattivo e il passaggio tra lezioni in diretta e lezioni autogestite. Verifica qualsiasi funzione di authoring, feedback o reporting su cui intendi fare affidamento confrontandola con il tuo flusso di lavoro. Considera simulatori, realtà virtuale, intelligenza artificiale e integrazioni di sistema come elementi esterni o non confermati finché non ne avrai verificato il funzionamento.
Ciò che l'allenamento non risolverà, nemmeno quando le prestazioni miglioreranno
- Incentivi. Se la struttura retributiva premia il volume e ignora le pause, la retribuzione prevarrà sull'esercizio fisico. È opportuno rivedere gli incentivi contestualmente alla formazione.
- Pressione sulla scrivania. I trader che vengono valutati in base alla velocità non tenderanno ad aumentare la pressione. Concordate cosa si intende per ritardo accettabile.
- Percorsi di escalation poco chiari. Se nessuno si assume la responsabilità della questione politica, la preoccupazione di un trader non ha un destinatario. Indica un responsabile per ciascuna preoccupazione.
- Limiti delle prove. Il punteggio ottenuto su una serie di casi non descrive ogni singola decisione che un trader dovrà affrontare, e nessuna esercitazione sostituisce una verifica di conformità autorizzata.
Comunicate questi problemi agli sponsor fin da subito e concordate chi si occuperà di risolverli.
Domande frequenti
Che cos'è un'esercitazione simulata di un dilemma etico?
Un caso di studio basato sulla discussione, in cui un piccolo gruppo affronta una decisione con considerazioni contrastanti e ne spiega il ragionamento, di solito con l'aiuto di un facilitatore.
L'esercizio fornisce consulenza legale?
No. Si basa sul ragionamento e sulla procedura di escalation. La funzione di conformità rimane responsabile dell'interpretazione delle politiche e delle leggi.
Quanto dovrebbe durare una sessione di gioco di ruolo da tavolo?
Per un singolo caso sono necessari dai 45 ai 60 minuti, inclusi il giro di discussione sui fatti modificati e il feedback.
Come si valutano le decisioni in modo equo quando non esiste un'unica risposta giusta?
Valutare il ragionamento in base a criteri concordati su un nuovo caso, con uno specialista in materia di conformità che calibra i valutatori, anziché valutare solo la scelta.
Dove iniziare
Chiedi a uno specialista della conformità un caso con una questione di policy irrisolta e criteri di risposta approvati. Redigi la rubrica a tre criteri, esegui l'esercizio "decidi e difendi" con un desk, quindi valuta un nuovo caso prima di implementarlo. Per un modello correlato, vedi come Formazione sulla conformità basata su scenari gestisce dilemmi etici in un altro settore.
Utilizza la rubrica a tre criteri sopra per il tuo primo tabletop, quindi guarda come un caso commit-then-reveal può essere eseguito dal vivo e riutilizzato in modo autonomo in AhaSlides.
