ตรวจสอบครั้งล่าสุดเมื่อวันที่ 4 พฤศจิกายน 2026 โดยอ้างอิงจากแหล่งข้อมูลที่เชื่อมโยงในโพสต์นี้
ในเดือนสิงหาคม พ.ศ. 2025 คณะกรรมการกำกับหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์ของสหรัฐอเมริกา (SEC) อดีตพนักงานสองคนของบริษัทที่ช่วยลูกค้าในการยื่นเอกสารต่อสาธารณะถูกตั้งข้อหาสำนักงานคณะกรรมการกำกับหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์ (SEC) กล่าวหาว่าบุคคลเหล่านี้เห็นข้อมูลประกาศสำคัญของลูกค้า เช่น การควบรวมกิจการและผลประกอบการ ก่อนที่ตลาดจะเห็น จากนั้นพวกเขาก็ทำการซื้อขายหุ้นอย่างน้อย 13 ครั้ง ระหว่างเดือนมกราคมถึงมิถุนายน 2025 ทำกำไรได้มากกว่า 2 ล้านดอลลาร์สหรัฐ และกระทำเช่นนั้นทั้งๆ ที่นายจ้างของพวกเขามีข้อห้ามเรื่องการซื้อขายหลักทรัพย์โดยใช้ข้อมูลภายใน พวกเขาไม่ใช่ผู้บริหาร พวกเขาทำงานในส่วนที่ข้อมูลเหล่านั้นผ่านเข้ามา และนี่คือรูปแบบที่พบได้ในกรณีส่วนใหญ่ด้านล่าง
นี่คือตัวอย่างการซื้อขายหลักทรัพย์โดยใช้ข้อมูลภายใน 12 ตัวอย่าง แบ่งเป็น 3 ชุด เพื่อให้คุณสามารถเลือกใช้ผสมผสานสำหรับการฝึกอบรมได้ แต่ละกรณีจะบอกว่าบุคคลนั้นรู้ข้อมูลอะไรบ้าง และ ก.ล.ต. กล่าวว่าเกิดอะไรขึ้น แต่ละชุดจะจบลงด้วย สิ่งที่เราเลือกซึ่งเป็นกรณีที่เราจะกล่าวถึงเป็นอันดับแรก โดยจะอธิบายเหตุผลเพียงบรรทัดเดียว
ตัวอย่างเหล่านี้ดึงมาจากเอกสารเผยแพร่ของ SEC ไม่ใช่ข้อสรุปเกี่ยวกับสถานการณ์ของคุณ เราอธิบายเฉพาะสิ่งที่เอกสารเผยแพร่แต่ละฉบับระบุไว้ และเราใช้คำว่า "กล่าวหา" "ถูกฟ้อง" หรือ "ตกลงโดยไม่ยอมรับหรือปฏิเสธ" ตามที่เอกสารเผยแพร่ระบุไว้ทุกประการ
อะไรคือสิ่งที่ถือว่าเป็นการซื้อขายหลักทรัพย์โดยใช้ข้อมูลภายใน
กฎ 10b5-1(a) การซื้อหรือขายหลักทรัพย์โดยอาศัยข้อมูลสำคัญที่ไม่เปิดเผยต่อสาธารณะ ซึ่งเป็นการละเมิดหน้าที่ความไว้วางใจหรือความลับ ถือเป็นกลอุบายหลอกลวงภายใต้มาตรา 10(b) และกฎ 10b-5 ภายใต้ 10b5-1(b) การซื้อขายจะถือว่า "อาศัย" ข้อมูลดังกล่าว หากบุคคลนั้นทราบข้อมูลนั้นเมื่อทำการซื้อขาย มาตรา 10(ข) ของพระราชบัญญัติการแลกเปลี่ยนหลักทรัพย์ ห้ามมิให้มีการใช้อุปกรณ์ที่บิดเบือนหรือหลอกลวงซึ่งขัดต่อกฎของ ก.ล.ต. และ กฎ 10b-5 กฎหมายนี้กำหนดให้การใช้อุปกรณ์ กลอุบาย หรือการกระทำใดๆ ที่เป็นการฉ้อโกงหรือหลอกลวงในการซื้อหรือขายหลักทรัพย์เป็นสิ่งผิดกฎหมาย
การส่งต่อข้อมูลเป็นส่วนหนึ่งของภาพรวม ในกรณีของเคนเนดีและโรดาที่กล่าวถึงด้านล่าง ก.ล.ต. ได้ตั้งข้อหาทั้งบุคคลที่แบ่งปันข้อมูลและเพื่อนที่ทำการซื้อขายหลักทรัพย์
มีกฎเพิ่มเติมอีกสองข้อที่เกี่ยวข้องกับกรณีเหล่านี้ กฎข้อ 10b5-1 ยังกำหนดไว้ว่า ข้อแก้ตัวสำหรับการซื้อขายที่ดำเนินการภายใต้แผนที่นำมาใช้ก่อนที่บุคคลนั้นจะรับทราบข้อมูล. กฎข้อที่ 14e-3 ครอบคลุมถึงข้อเสนอซื้อหุ้น: การกระทำของบุคคลใดที่ถือครองข้อมูลสำคัญเกี่ยวกับข้อเสนอซื้อหุ้น ซึ่งได้มาจากผู้เสนอซื้อหรือบริษัทเป้าหมาย แล้วนำไปซื้อขายในข้อเสนอนั้น ถือเป็นการกระทำที่ฉ้อฉล เว้นแต่ข้อมูลดังกล่าวจะถูกเปิดเผยต่อสาธารณะแล้ว
กฎเหล่านี้มีผลบังคับใช้กับบุคคลภายนอกด้วยเช่นกัน ในปี 1997 ศาลฎีกาในคดี United States v. O'Hagan ได้มีคำตัดสินในคดีนี้ ยืนยันทฤษฎี "การยักยอก" ภายใต้กฎข้อ 10b-5ในกรณีของทนายความที่ถูกตัดสินว่ามีความผิดฐานซื้อขายหลักทรัพย์โดยใช้ข้อมูลลับที่ลูกค้าของบริษัทวางแผนจะเสนอซื้อหุ้น
กลุ่มที่ 1: พนักงานที่นำสิ่งที่เห็นในที่ทำงานมาใช้ในการซื้อขาย
- เฉินและเจิ้น พนักงานตัวแทนยื่นเอกสาร (LR-26380, 2025) พวกเขาถูกกล่าวหาว่าได้รับรู้ล่วงหน้าเกี่ยวกับการประกาศที่จะเกิดขึ้นของลูกค้าของนายจ้าง สำนักงานคณะกรรมการกำกับหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์ (SEC) อ้าง มีการซื้อขายอย่างน้อย 13 รายการ ทำกำไรกว่า 2 ล้านดอลลาร์ และเป็นการละเมิดข้อห้ามการซื้อขายโดยใช้ข้อมูลภายในของนายจ้าง หน่วยงานปราบปรามการใช้ข้อมูลภายในในตลาดหลักทรัพย์ของ ก.ล.ต. ตรวจพบโดยใช้ข้อมูลจากระบบตรวจสอบการซื้อขายแบบรวมศูนย์ (Consolidated Audit Trail) ในการวิเคราะห์การซื้อขายของพวกเขา นอกจากนี้ พวกเขายังถูกดำเนินคดีอาญาคู่ขนานอีกด้วย
- เบรตต์ เคนเนดี อดีตนักวิเคราะห์การเงินของ Amazon (2017-160) ก.ล.ต. อ้าง เขาเข้าถึงข้อมูลผลประกอบการไตรมาสแรกปี 2015 ของ Amazon ที่ไม่เปิดเผยต่อสาธารณะโดยไม่ได้รับอนุญาต และแบ่งปันข้อมูลดังกล่าวให้กับเพื่อนร่วมสถาบันเก่าคนหนึ่ง ซึ่งนำไปซื้อขายและทำกำไรได้มากกว่า 116,000 ดอลลาร์ เพื่อนคนนั้นจ่ายเงินสดให้เคนเนดี 10,000 ดอลลาร์ เคนเนดีตกลงที่จะยุติคดีโดยต้องคืนเงิน 10,000 ดอลลาร์ พร้อมดอกเบี้ย 875.36 ดอลลาร์ ซึ่งต้องได้รับการอนุมัติจากศาล สำนักงานอัยการสหรัฐฯ ประกาศข้อกล่าวหาทางอาญาคู่ขนานในวันเดียวกันนั้น
- เดวิด โรดา วิศวกรซอฟต์แวร์ที่ Penn Interactive (2022-105) เขาได้รับข้อมูลลับเกี่ยวกับความสนใจของ Penn National ในการเข้าซื้อกิจการ Score Media พร้อมคำเตือนไม่ให้ทำการซื้อขายในตลาดนี้สำนักงานคณะกรรมการกำกับหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์ (SEC) กล่าวหาว่าเขาซื้อออปชั่นซื้อหุ้น (call option) จำนวน 500 หน่วย และแนะนำเพื่อนชื่อ แอนดรูว์ ลาร์กิน ซึ่งซื้อหุ้นอีก 375 หุ้น เมื่อมีการประกาศข้อตกลงดังกล่าว หุ้นของ Score Media ก็พุ่งขึ้นเกือบ 80 เปอร์เซ็นต์ และ SEC กล่าวหาว่ากำไรของพวกเขานั้นอยู่ที่ 560,762 ดอลลาร์ (โรดา) และ 5,602 ดอลลาร์ (ลาร์กิน) ทั้งสองตกลงที่จะยุติคดีโดยอยู่ภายใต้การอนุมัติของศาล และลาร์กินก็ตกลงโดยไม่ยอมรับหรือปฏิเสธข้อกล่าวหาใดๆ
- โรเบิร์ต กาดิเมียน ผู้อำนวยการอาวุโส บริษัท พูม่า ไบโอเทคโนโลยี (ปี 2016-205) ก.ล.ต. อ้าง เขาได้รับทราบความคืบหน้าในเชิงบวกจากการทดลองทางคลินิกสองครั้งของยาที่บริษัทนายจ้างของเขากำลังดำเนินการอยู่ และทำกำไรได้มากกว่า 1.1 ล้านดอลลาร์จากการซื้อหุ้นและสิทธิในการซื้อหุ้นของบริษัทพูม่าก่อนการประกาศแต่ละครั้ง (ธันวาคม 2013 และกรกฎาคม 2014) และเขายังแก้ไขบันทึกการซื้อขายของเขาก่อนที่จะส่งให้การสอบสวนภายในของพูม่าด้วย เขาถูกไล่ออกในเดือนตุลาคม 2014
- Yue Han ผู้ร่วมงานในแผนกกำกับดูแลการปฏิบัติงานของ Goldman Sachs (2015-267) งานของเขาคือการสร้างซอฟต์แวร์เพื่อตรวจสอบการประพฤติมิชอบของเพื่อนร่วมงาน ซึ่งทำให้เขาสามารถเข้าถึงอีเมลการทำธุรกรรมของวาณิชธนกิจได้ ก.ล.ต. อ้าง เขาใช้เงินเหล่านั้นในการซื้อขายหุ้นของบริษัทอย่างน้อยสี่แห่งที่กำลังจะถูกซื้อกิจการ ทั้งในบัญชีของเขาเองและของพ่อ โดยทำกำไรได้มากกว่า 450,000 ดอลลาร์ สำนักงานคณะกรรมการกำกับหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์ (SEC) จึงได้ออกคำสั่งฉุกเฉินเพื่ออายัดทรัพย์สินเหล่านั้น
ตัวเลือกของเรา: คดีที่ 5 ของเย่ว์ฮั่น บทบาทด้านการปฏิบัติตามกฎระเบียบทำให้เขาสามารถเข้าถึงข้อมูลที่เขาควรจะปกป้อง ซึ่งนับเป็นตัวอย่างที่ชัดเจนที่สุดของหน้าที่แห่งความไว้วางใจ
ชุดที่ 2: ที่ปรึกษา บุคคลภายนอก และผู้คนที่พวกเขาบอกเล่าเรื่องราวให้ฟัง
- ดิมิทรี บราเวอร์แมน ผู้เชี่ยวชาญด้านไอที บริษัท วิลสัน ซอนซินี (ปี 2014-197) เขาสามารถเข้าถึงข้อมูลที่ไม่เปิดเผยต่อสาธารณะในฐานข้อมูลลูกค้าของสำนักงานกฎหมายได้ ก.ล.ต. อ้าง เขาทำกำไรจากการซื้อขายหุ้นมากกว่า 300,000 ดอลลาร์ ก่อนการประกาศควบรวมกิจการ เมื่อทนายความในบริษัทของเขาถูกตั้งข้อหาในคดีอื่น ปรากฏว่าเขาขายหุ้น รอประมาณ 18 เดือน แล้วกลับมาซื้อขายอีกครั้งในบัญชีที่ใช้ชื่อญาติซึ่งอาศัยอยู่ในรัสเซีย เจ้าหน้าที่สืบสวนของ ก.ล.ต. ติดตามรูปแบบการซื้อขายนี้กลับมาที่เขา
- ราเบนและบอร์ชาร์ด, พีดับบลิวซี (2008-6) บอร์ชาร์ดทำงานด้านการตรวจสอบสถานะกิจการให้กับลูกค้าที่กำลังพิจารณาการเข้าซื้อกิจการ สำนักงานคณะกรรมการกำกับหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์ (SEC) อ้าง เขาเล่าแผนการลับให้ราเบน เพื่อนและเพื่อนร่วมงานฟังถึงหกครั้งในปี 2006 และราเบนได้ซื้อหุ้นก่อนที่ข่าวจะเปิดเผย ทำให้ได้กำไรมากกว่า 20,000 ดอลลาร์ สำนักงานที่ปรึกษาทั่วไปของ PwC ค้นพบเรื่องนี้และส่งเรื่องไปยัง SEC ทั้งสองฝ่ายตกลงกันโดยไม่ยอมรับหรือปฏิเสธข้อกล่าวหา บอร์ชาร์ดซึ่งเป็นผู้สอบบัญชีรับอนุญาต ถูกปฏิเสธสิทธิ์ในการปรากฏตัวต่อหน้าคณะกรรมการในฐานะผู้สอบบัญชี โดยมีสิทธิ์ยื่นขอใหม่ได้หลังจากสามปี
- วินายัค โกวริช ผู้ช่วยที่ TPG Capital (2009-266) ก.ล.ต. อ้าง เขาได้ยักยอกและเปิดเผยข้อมูลที่ว่า TPG กำลังเจรจาเพื่อเข้าซื้อกิจการ Sabre Holdings, TXU และ Alliance Data Systems โดยข้อมูลดังกล่าวถูกส่งต่อผ่าน Zaman ไปยังเทรดเดอร์สองคนคือ Vaghar และ Khoury และ Gowrish ได้รับเงินสินบนจาก Vaghar
- อัดนาน ซามาน รองประธานบริษัท ลาซาร์ด (ปี 2009-266) การวางจำหน่ายเดียวกัน อ้าง เขาได้ส่งข้อมูลเกี่ยวกับการเจรจาซื้อกิจการของลูกค้า Lazard สองรายให้กับเพื่อนสองคนเดียวกันนั้น โดยรวมแล้ว เพื่อนทั้งสองคนได้เงินไปเกือบ 500,000 ดอลลาร์ ส่วนเขาได้รับเงินสด ที่พักฟรี และสิ่งของอื่นๆ มูลค่าประมาณ 70,000 ดอลลาร์ กลุ่มดังกล่าวใช้ข้อความเข้ารหัสและกระดาษโน้ตในการสื่อสาร Zaman เสนอที่จะยุติคดีและตกลงที่จะถูกห้ามไม่ให้เกี่ยวข้องกับโบรกเกอร์หรือดีลเลอร์ใดๆ อย่างถาวร
ตัวเลือกของเรา: คดีที่ 9, Zaman ผลตอบแทนที่ได้รับกลับมานั้นเป็นเงินสด ค่าเช่า และสินค้าที่ซื้อ ซึ่งเป็นการย้ำเตือนว่า การชำระเงินไม่จำเป็นต้องเป็นเงินเสมอไปจึงจะเป็นส่วนหนึ่งของเรื่องราวได้
ชุดที่ 3: คดีสำคัญและคดีที่มีชื่อเสียง
- วูแจ "สตีฟ" จอง รองประธานฝ่ายวาณิชธนกิจ (2018-97) ก.ล.ต. อ้าง ระหว่างปี 2015 ถึง 2017 เขาทำการซื้อขายหุ้นของ 12 บริษัทก่อนการประกาศอย่างเป็นทางการ ผ่านบัญชีของเพื่อนในเกาหลีใต้ เป็นจำนวนเงินประมาณ 140,000 ดอลลาร์สหรัฐ บัญชีดังกล่าวทำให้เขาสามารถหลีกเลี่ยงกฎของนายจ้างในการอนุมัติการซื้อขายล่วงหน้าและใช้โบรกเกอร์ที่ได้รับอนุญาตได้ การวิเคราะห์ข้อมูลของ SEC พบรูปแบบดังกล่าวและติดตามกลับมายังตัวเขาได้
- แมทธิว พานูวัต หัวหน้าฝ่ายพัฒนาธุรกิจของ Medivation (2021-155) เขาได้รู้ว่าไฟเซอร์จะเข้าซื้อกิจการเมดิเวชั่น ก.ล.ต. ถูกกล่าวหา เขาซื้อออปชั่นซื้อระยะสั้นในบริษัท Incyte ซึ่งเป็นบริษัทที่เทียบเคียงกันได้ ภายในไม่กี่นาทีหลังจากทราบข้อมูลนั้น แม้ว่านโยบายของ Medivation จะห้ามการซื้อขายหลักทรัพย์ของบริษัทอื่นโดยใช้ข้อมูลดังกล่าวก็ตาม สำนักงานคณะกรรมการกำกับหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์ (SEC) กล่าวหาว่าเขาได้กำไร 107,066 ดอลลาร์ หลังจากการพิจารณาคดีแปดวัน คณะลูกขุนตัดสินว่าเขามีความผิดเมื่อวันที่ 5 เมษายน 2024.
- มาร์ธา สจ๊วต และ ปีเตอร์ บาคาโนวิช (2003-69, 2006-134) ก.ล.ต. ถูกกล่าวหา สจ๊วตขายหุ้น ImClone ทั้งหมด 3,928 หุ้นเมื่อวันที่ 27 ธันวาคม 2001 หลังจากได้รับข้อมูลจากนายหน้าของเธอ บาคาโนวิช ว่าซีอีโอของบริษัทและลูกสาวของเขากำลังขายหุ้น วันรุ่งขึ้น ImClone ประกาศว่า FDA ปฏิเสธที่จะรับคำขอขึ้นทะเบียนยา และราคาหุ้นก็ร่วงลง 16 เปอร์เซ็นต์ ในปี 2006 ทั้งสองบริษัท ยุติคดีโดยไม่ยอมรับหรือปฏิเสธข้อกล่าวหาสจ๊วตจ่ายเงินคืนพร้อมดอกเบี้ยจำนวน 58,062 ดอลลาร์ และค่าปรับอีก 137,019 ดอลลาร์ พร้อมทั้งยอมรับโทษห้ามดำรงตำแหน่งกรรมการของบริษัทมหาชนเป็นเวลา 5 ปี ส่วนบาคาโนวิชจ่ายค่าปรับ 75,000 ดอลลาร์ และเงินคืนพร้อมดอกเบี้ยอีก 645 ดอลลาร์
ตัวเลือกของเรา: คดีที่ 11, พานุวัต สิ่งนี้แสดงให้เห็นว่าข้อกล่าวหาสามารถครอบคลุมถึงหุ้นของบริษัทที่เทียบเคียงได้: เขาทำการซื้อขายหุ้นของบริษัทอื่นที่ไม่ใช่บริษัทของตนเอง
5 นิสัยที่จะช่วยให้คุณพ้นจากปัญหา
นี่เป็นพฤติกรรมในที่ทำงาน ไม่ใช่ข้อกำหนดของกฎหมาย
- ตรวจสอบรายชื่อสินค้าที่ถูกจำกัดก่อนทำการซื้อขาย หากนายจ้างของคุณมีบัญชีดังกล่าว ให้ใช้บัญชีนั้นทุกครั้ง ในกรณีของจุง ก.ล.ต. กล่าวหาว่าเขาหลีกเลี่ยงกฎการขออนุมัติล่วงหน้าและกฎของโบรกเกอร์ที่ได้รับการอนุมัติจากนายจ้างโดยใช้บัญชีของเพื่อน
- อย่าทำการซื้อขายโดยใช้ข้อตกลงที่คุณมีส่วนร่วมเป็นพื้นฐานเด็ดขาด มีรายงานว่าเฉินและเจิ้นทำเงินได้มากกว่า 2 ล้านดอลลาร์สหรัฐในอย่างน้อย 13 ครั้ง โดยใช้ข้อมูลการประกาศข่าวที่กำลังจะเกิดขึ้นของลูกค้า ซึ่งพวกเขาได้ทราบมาจากการทำงานของตน
- ห้ามส่งต่อข้อมูลลับให้ผู้อื่น แม้แต่ครอบครัวหรือเพื่อนก็ตาม ในคดีของเคนเนดี โรดา และราเบน บุคคลที่เผยแพร่ข้อมูลก็ถูกตั้งข้อหาด้วยเช่นกัน
- ขออนุมัติจากหน่วยงานที่เกี่ยวข้องก่อนดำเนินการใดๆ หากคุณไม่แน่ใจว่าข้อมูลใดถือเป็นข้อมูลภายในหรือไม่ ให้สอบถามก่อน และอย่าทำการซื้อขายหรือบอกใครในระหว่างนั้น
- สมมติว่าการซื้อขายจะได้รับการตรวจสอบ ก.ล.ต. ใช้การวิเคราะห์ข้อมูลในคดีของเฉินและเจิ้น, ฮัน, จุง และเบรเวอร์แมน เพื่อค้นหารูปแบบการซื้อขายและติดตามกลับไปยังบุคคลนั้น
แบบทดสอบทบทวน 12 ข้อ
การทบทวนที่ดีควรใช้คำถามเดียวต่อกรณี: "บุคคลนั้นทำการซื้อขาย ให้ทิป หรือทั้งสองอย่าง?" นี่คือตัวอย่างสองข้อ พร้อมคำตอบตามที่ปรากฏในข่าวประชาสัมพันธ์
- เคนเนดี้: อดีตนักวิเคราะห์ของ Amazon ทำการซื้อขาย ให้คำแนะนำ หรือทั้งสองอย่าง? เคล็ดลับ ก.ล.ต. กล่าวหาว่าเขาได้แบ่งปันข้อมูลรายได้กับเพื่อนคนหนึ่งซึ่งเป็นนักลงทุนในตลาดหลักทรัพย์
- ล้อ: วิศวกรของ Penn Interactive แลกเปลี่ยนเงิน ให้ทิป หรือทั้งสองอย่าง? ทั้งสอง สำนักงานคณะกรรมการกำกับหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์ (SEC) กล่าวหาว่าเขาซื้อออปชั่นซื้อหุ้นด้วยตนเอง และแนะนำเพื่อนให้ซื้อหุ้นต่อ
เพิ่มคำถามที่สองในแต่ละกรณี: "บุคคลนั้นควรทำอย่างไรแทน?" นั่นคือจุดเริ่มต้นของการอภิปราย
วิธีการจัดอบรมทบทวนความรู้นี้ร่วมกับกลุ่ม
คุณสามารถดำเนินการจำลองสถานการณ์สดในห้องเรียน การประชุมทีม หรือการประชุมทางวิดีโอ และคำตอบจะปรากฏบนหน้าจอเมื่อผู้คนตอบ
- เลือกคำตอบ: แบบทดสอบ 12 กรณี คำถามหนึ่งข้อต่อหนึ่งกรณี โดยจะเปิดเผยคำตอบหลังจากที่กลุ่มลงคะแนนแล้ว
- กลุ่มคำ: "คุณจะทำอย่างไรถ้าเพื่อนถามเกี่ยวกับข้อตกลงของคุณ?" คำที่ใหญ่ที่สุดแสดงให้เห็นว่ากลุ่มนั้นจะมีปฏิกิริยาอย่างไร
- ระดับความมั่นใจ: "คุณมั่นใจแค่ไหนในการหาข้อมูลภายใน?" สอบถามก่อนและหลังการอบรม แล้วเปรียบเทียบค่าเฉลี่ย
- คำถามปลายเปิด: "กรณีไหนที่ทำให้คุณประหลาดใจ?" รวบรวมคำตอบโดยไม่เปิดเผยชื่อ เพื่อให้คนที่ไม่ค่อยพูดสามารถเข้าร่วมได้
หากคุณต้องการบทเรียนที่พร้อมใช้งาน เทมเพลตหลักสูตรการซื้อขายหลักทรัพย์โดยใช้ข้อมูลภายในและข้อมูลที่เป็นความลับ จะมีสไลด์ให้คุณปรับแต่งได้ สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดดูคู่มือของเราเกี่ยวกับ สัญญาณเตือนภัยการฟอกเงินสำหรับเจ้าหน้าที่ด่านหน้า, กับดักการปฏิบัติตามกฎระเบียบ และ เหตุใดพนักงานจึงผ่านการฝึกอบรมแต่กลับประสบปัญหาในการทำงาน.
คำถามที่พบบ่อย
อะไรคือสิ่งที่ถือว่าเป็นการซื้อขายหลักทรัพย์โดยใช้ข้อมูลภายใน?
การซื้อขายหลักทรัพย์ในขณะที่ทราบข้อมูลสำคัญที่ไม่เปิดเผยต่อสาธารณะ ซึ่งเป็นการละเมิดหน้าที่ความไว้วางใจหรือความลับ หรือการให้ข้อมูลแก่บุคคลที่ทราบข้อมูลดังกล่าว ดังที่กรณีศึกษาของ ก.ล.ต. แสดงให้เห็น กฎ 10b5-1 และ กฎ 10b-5ซึ่งจัดทำขึ้นภายใต้มาตรา 10(b) ของพระราชบัญญัติหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์ ได้กำหนดพื้นฐานไว้
การซื้อขายโดยใช้ข้อมูลที่ได้รับจากเพื่อนเป็นเรื่องผิดกฎหมายหรือไม่?
เป็นไปได้ครับ ตัวอย่างเช่น ในกรณีของเคนเนดีและโรดาที่กล่าวมาข้างต้น ก.ล.ต. เคยดำเนินคดีกับทั้งผู้ที่ส่งต่อข้อมูลและผู้ที่ทำการซื้อขายมาแล้ว
พนักงานทั่วไปสามารถทำการซื้อขายหลักทรัพย์โดยใช้ข้อมูลภายในได้หรือไม่?
ใช่แล้ว คดีของเฉินและเจิ้นเกี่ยวข้องกับพนักงานของบริษัทตัวแทนรับยื่นเอกสาร และโรดาเป็นวิศวกรซอฟต์แวร์ ทั้งคู่ไม่ใช่ผู้บริหาร
แผน 10b5-1 คืออะไร?
แผนการซื้อขายที่จัดเตรียมไว้ล่วงหน้า ก่อนที่บุคคลนั้นจะรับรู้ถึงข้อมูลภายใน กฎ 10b5-1(c) กฎดังกล่าวระบุไว้ว่าแผนดังกล่าวจะใช้ได้ผลในฐานะข้อแก้ตัวเมื่อใด ดังนั้นควรอ่านกฎอย่างละเอียดและสอบถามทีมงานด้านการปฏิบัติตามกฎระเบียบของคุณ แทนที่จะพึ่งพาเพียงบทสรุป
ถ้าฉันคิดว่าตัวเองมีข้อมูลวงใน ฉันควรทำอย่างไร?
ห้ามทำการซื้อขายและห้ามบอกใคร และควรปรึกษาทีมงานด้านการปฏิบัติตามกฎระเบียบก่อน นี่เป็นคำแนะนำทั่วไป ไม่ใช่คำแนะนำทางกฎหมาย
จะเริ่มที่ไหนดี
เลือกชุดข้อมูลหนึ่งชุดและนำไปใช้ในการประชุมเกี่ยวกับการปฏิบัติตามกฎระเบียบครั้งต่อไป หากคุณสามารถพูดคุยได้เพียงกรณีเดียวในเดือนนี้ ให้เริ่มต้นด้วยกรณีที่ 1 เพราะเป็นกรณีล่าสุดและแสดงให้เห็นรูปแบบทั้งหมดในบรรทัดเดียว
บทความนี้เป็นข้อมูลทั่วไป ไม่ใช่คำแนะนำทางกฎหมาย สำหรับการตัดสินใจเกี่ยวกับสถานที่ทำงานของคุณเอง โปรดปรึกษาทนายความด้านกฎหมายแรงงานที่มีคุณสมบัติเหมาะสม หรือหน่วยงานกำกับดูแล
